استثمار الأسهم ذات التوزيعات العالية كهدف رئيسي، مع تاريخ استثماري يقارب 5 سنوات وزيادة في الأصول تصل إلى 30 مليون ين، "في أوقات الهبوط يجب أن نكون إيجابيين" ممرض في الثلاثينيات من عمره [الجزء الأول] | تعلم من الخبراء "أسلوب تدفق المال" | ميديا مانيكري، معلومات استثمارية من مانيكس للأوراق المالية.

في عام 2020، بدأ مستثمر التجزئة - السيد مربي المساعدات - استثمار الأسهم ذات العائد من رأس مال قدره 4 ملايين ين، وحقق خلال حوالي 5 سنوات من الاستثمار أصول مالية تقدر بحوالي 36 مليون ين. ضمن ميزانية سنوية قدرها 3.5 مليون ين، وأجر عائلي يبلغ 5.5 مليون ين، يركز السيد مربي المساعدات بشكل رئيسي على الأسهم ذات العوائد العالية، مما يعزز نتائج استثماراته بشكل متواصل. لقد سألناه عن أسلوبه في الاستثمار، واختيار الأسهم، وطرق الحصول على رأس المال للاستثمار، حيث يحصل على متوسط عائد شهري بعد الضريبة قدره 73,500 ين (اعتبارًا من 8 يوليو 2025).

●ملف تعريف مربي الرعاية●

مستثمر التجزئة يبلغ من العمر 34 عامًا ويعمل حاليًا كمدير رعاية في مجال رعاية كبار السن بعد أن عمل كمساعد رعاية. لديه زوجة وأطفال، وينوي الانتقال إلى منطقة توهوكو في عام 2024. يواصل الاستثمار في الأسهم ذات العوائد العالية بهدف "توزيعات ارباح > نفقات المعيشة الأساسية". يشارك إنجازاته واستراتيجياته الاستثمارية على وسائل التواصل الاجتماعي X ومدونته "20代で知りたかったお金と人生のこと.com".

استغل الانخفاض في أسعار الأسهم خلال جائحة كورونا كفرصة، وابدأ الاستثمار برأس مال 4 ملايين

――بدأ الممرض مان استثماراته بشكل جاد في مارس 2020 خلال جائحة كورونا. هل يمكنك أن تخبرنا عن الدافع الذي جعلك تبدأ في الاستثمار؟

أنا، عندما بدأت الاستثمار كنت مربية، والآن أعمل كمدير رعاية في مجال رعاية كبار السن. بسبب طبيعة مهنتي، فإن متوسط الأجور أقل من الصناعات الأخرى، وهناك حدود للنمو في الأجور. كنت أشعر أنه من المستحيل إعداد أموال التقاعد فقط عن طريق ادخار الراتب. بالإضافة إلى ذلك، مع ولادة طفل، كنت أرغب في تجنب عدم القدرة على منح طفلي ما يريد بسبب انخفاض راتب الوالدين.

منذ عام 2017، كنت أستثمر شهريًا في iDeCo، وكنت مهتمًا بالاستثمار في الأسهم الفردية وقراءة الكتب الموجهة للمبتدئين. لقد قمت أيضًا بفتح حساب وساطة، لكنني لم أكن أعرف متى أشتري أو كيفية اختيار الأسهم، ولم أستطع اتخاذ الخطوة التالية.

في ذلك الوقت، علمت من الأخبار أن السوق انهار بسبب صدمة كورونا وأن أسعار الأسهم انخفضت، وقلت لنفسي: "قد تكون هذه فرصة". قررت بشجاعة شراء 100 سهم من أسهم أوريكس التي انخفضت إلى حوالي 1300 ين، وبدأت استثماري.

――عندما بدأت الاستثمار، هل شعرت أحيانًا بالقلق بشأن الاستثمار، بما في ذلك الظروف الاجتماعية مثل جائحة كورونا؟

كانت مخاوف المستقبل المالي أكبر بكثير من القلق بشأن الاستثمار. كان لدي شعور بأنه يجب أن أفعل شيئًا حيال ذلك. رأيت على وسائل التواصل الاجتماعي والمدونات الشخصية أشخاصًا يغطون نفقاتهم من توزيعات الأرباح ويجعلون حياتهم أغنى، وبدأت الاستثمار معتقدًا أن "الاستمرار ببطء سيؤدي بالتأكيد إلى عائدات". في الواقع، بحلول يونيو 2025، تجاوز إجمالي توزيعات الأرباح التي تلقيتها 2 مليون، لذلك أعتقد أن أفكاري في ذلك الوقت كانت صحيحة.

【図表1】إجمالي توزيعات الأرباح (2020 وما بعده) ! المصدر: تم إنشاؤه بواسطة المساعدات التمريضية مان قررت استخدام أكبر مبلغ يمكنني تحريكه في ذلك الوقت وهو 4 مليون ين كاستثمار. وهذا من مدخرات الودائع الثابتة التي جمعتها في فترة العزوبية ومدخرات الزوجين، لكن ما ساعدني بشكل كبير هو أنني كنت قد أعددت حالة يمكنني من خلالها الحفاظ على ميزانية إيجابية كل شهر مع دخل كافٍ على الرغم من أن نفقات المعيشة كانت قليلة.

اختيار الأسهم ذات العوائد العالية يعتمد على نقاط مثل عائد توزيع أرباح 3.5٪ أو أكثر والتعاطف مع الأعمال.

――ما السبب وراء سعيك للاستثمار في الأسهم ذات التوزيعات المرتفعة؟

أحيانًا أشعر بمخاطر التمويل التي تواجه كبار السن خلال عملي في مرافق رعاية المسنين. في السابق، كان هناك شخص دخل الم facility بناءً على توقعه أنه سيعيش حتى 95 عامًا معتمدًا على المعاش التقاعدي والمدخرات، ولكن عندما بلغ 97 عامًا، بدأت مدخراته في النفاد مما أجبره على مغادرة الم facility.

مع تقدم العمر، لا مفر من أن تنخفض القدرة على الحكم والإدراك لدى الإنسان. حتى عند الاستثمار، من الصعب أن تكسب المال من خلال شراء وبيع الأسهم بشكل متكرر. من هذه الناحية، أعتقد أن الاستثمار في الأسهم ذات التوزيعات الربحية العالية التي توفر دخلًا ثابتًا بانتظام هو أمر مريح في مرحلة الشيخوخة. كما أن الإيداع التلقائي يجعل إدارة الأموال أمرًا جذابًا.

――ما هي المعايير لاختيار أسهم التوزيعات العالية؟

أفكر في الاستثمار في الشركات التي يمكنني شرح سبب استثماري بأموالي المهمة فيها، من بين حوالي 4000 شركة مدرجة. لا أستثمر لمجرد أنها شعبية، أو لأن العائد مرتفع، أو لأن سعر السهم في ارتفاع. أفكر فيما إذا كنت أستطيع التعاطف مع هذا العمل وفهمه، وما إذا كنت أستطيع الإيمان بإمكانياته المستقبلية حتى لو واجه بيئة عمل صعبة. إذا استثمرت دون فهم جيد، فلن أتمكن من الاستثمار بثقة في اللحظات التي تنخفض فيها أسعار الأسهم.

توزيعات ارباح الأسهم الاستثمارية هي أيضًا مهمة في توقيت الاستثمار، لذلك أحرص على الاستثمار عندما تكون قيم PER وPBR أقل من الماضي. مؤخرًا، ألاحظ شركات تطرح سياسات رأس مالية تركز على أسعار الأسهم، لذا زادت الفرص لتحقيق عائدات جيدة على رأس المال المستثمر عند الاستثمار في الأوقات المناسبة.

وأنا أعي أيضاً سياسة توزيع الأرباح والعائد على الأسهم، مما يعني أنني أركز على سياسة إعادة الأموال للمساهمين وعائد توزيعات الأرباح. ومع ذلك، فإنني أستثمر في الشركات التي كانت لديها تخفيضات في التوزيعات في الماضي إذا كنت مقتنعًا بسياسة إعادة الأموال الخاصة بها. هناك بالطبع صناعات تتأثر نتائجها بشكل متقلب من عام لآخر، لذا إذا كنت قادرًا على فهم ذلك والاقتناع به، فسأستثمر. وعلى العكس، إذا كانت الشركات التي تزيد توزيعاتها بشكل متواصل تقدم عوائد منخفضة أو نسب زيادة منخفضة، فسوف تفقد جاذبيتها. أود أن أطلب عائد توزيعات أرباح لا يقل عن 3.5%.

ما هي استراتيجية الاستثمار التي وصلت فيها توزيعات ارباح بعد الضريبة إلى أكثر من 70,000 ين شهريًا؟

――حتى 8 يوليو 2025، وصلت قيمة توزيعات ارباح الأسهم بعد الضريبة إلى حوالي 73500 ين شهريًا (متوسط شهري). ما هي استراتيجية الاستثمار ونقاط النجاح التي يمكن أن تخبرنا بها؟

【図表2】سجل توزيعات الأرباح الشهري ! المصدر: تم إنشاؤه بواسطة المساعد الصحي مان لقد واصلت الاستثمار مع الوعي بأنه "يجب استثمار أكبر قدر ممكن حتى لو كان ينًا واحدًا، وزيادة عدد الأسهم حتى لو كانت سهمًا واحدًا". لتحقيق ذلك، قمت بإدارة ميزانيتي بشكل صارم لتحقيق أقصى قدر من "الإيرادات - النفقات"، حيث تم استثمار جميع الإيرادات غير المنتظمة مثل المكافآت، وبدل الأطفال، والمساعدات. لقد كنت أستعين براتبي لتغطية نفقات المعيشة، وأعتقد أن الاستمرار في الوعي بأنني أعيش ضمن إمكانياتي كان شيئًا جيدًا.

فيما يتعلق باستراتيجيات الاستثمار، لم أقم ببيع الأسهم عندما انخفضت الأسعار بشكل كبير، بل اشتريت المزيد بنشاط. في الأساس، لا أهتم بمقدار الأصول، لذلك عندما تنخفض أسعار الأسهم، تتولد لدي مشاعر إيجابية بخصوص "الشراء بسعر منخفض". في حالتي، حتى عندما ترتفع أسعار الأسهم وتزداد الأصول، لا أشعر بالسعادة في الواقع. تتكون لدي مشاعر "صعوبة الشراء بأسعار مرتفعة"... في مثل هذه الأيام، كنت أشتري سهمًا واحدًا فقط لتلبية رغبتي في الاستثمار، وأحاول عدم استخدام الكثير من الأموال.

بشكل أساسي، أشتري سهمًا واحدًا من الأسهم كل يوم، ولكن عندما يكون سعر السهم في مرحلة ارتفاع، أكون متحفظًا في وتيرة الشراء، وعندما يكون في مرحلة انخفاض، أستثمر بشكل أكثر نشاطًا قليلاً. أعتقد أن هذه الطريقة هي التي أدت في النهاية إلى زيادة ثروتي بشكل جيد.

أريد أن أهدف إلى توزيعات ارباح شهرية قدرها 150,000 ين بحلول نهاية عام 2028

――يرجى إخباري عن أي أهداف رقمية محددة تهدف إلى تحقيق أقصى استفادة من توزيعات الأرباح.

لدي طفلان، لكن فترة وجودهما في المدرسة الابتدائية في نفس الوقت ستكون من 2028 إلى 2030. أفكر في أنني أريد أن أخرج في الكثير من الرحلات مع العائلة خلال هذه السنوات الثلاث وأصنع ذكريات.

لذلك، الهدف هو أن أتمكن من رفع توزيعات الأرباح إلى 1,800,000 ين سنويًا، أي 150,000 ين شهريًا بعد الضرائب، قبل نهاية عام 2028. إذا تحقق ذلك، فستكون نفقات المعيشة مغطاة تقريبًا من توزيعات الأرباح، وسيكون بإمكاني استخدام جميع دخل العمل للسفر والعيش بشكل مريح. سيكون عام 2028 هو العام الخامس من بداية نظام NISA الجديد، لذا أرغب في الاستثمار قدر الإمكان حتى ذلك الحين، لأتمكن من استلام جزء كبير من توزيعات الأرباح معفاة من الضرائب.

عندما تصل توزيعات الأرباح إلى 150,000 ين في الشهر، أعتقد أنه يمكنني ترك الأمر كما هو، حيث ستزداد التوزيعات بشكل طبيعي مع زيادة الشركات في توزيعات الأرباح. كلما زاد عدد الأسهم، تزداد أيضًا قيمة زيادة توزيعات الأرباح على مدار السنة، وفي الآونة الأخيرة، أصبح تأثير زيادة توزيعات الأرباح أكبر من المبلغ الذي يتم إيداعه من الراتب في الاستثمار.

بحلول نهاية عام 2028، فإن جعل توزيعات ارباح تصل إلى 150 ألف شهريًا، أي أكثر من الضعف الحالي، يعد تحديًا كبيرًا، ولكنني أود أن أعمل يوميًا لأقترب من ذلك.

قريباً سيتم نشر "[الجزء الثاني] ما هي الأسهم الموزعة المتوقعة وسبب نسبة الادخار 40٪؟ المستثمر النزيه ومقدم الرعاية"

※تم تحرير ونشر هذا المحتوى استنادًا إلى استطلاع عبر البريد الإلكتروني الذي تم في يوليو 2025.

※هذا المحتوى هو رأي مستند إلى تجربة شخصية ولا يعبر عن وجهة نظر الشركة.

※يرجى اتخاذ القرار النهائي بشأن الاستثمار بناءً على حكمكم الشخصي ومسؤوليتكم.