Tokenización de activos del mundo real: una nueva tendencia que está remodelando el panorama financiero

Desde 2023, la digitalización de activos físicos se ha convertido en una gran tendencia en el campo financiero. Desde acciones tradicionales hasta bonos del gobierno, desde bienes raíces hasta obras de arte, todo tipo de activos están siendo tokenizados a través de la tecnología blockchain. Esta transformación no solo ha mejorado la liquidez de los activos, sino que también ha aumentado significativamente la participación de los inversores.

Los datos muestran que, hasta ahora, el valor total de gestión del mercado de tokenización de activos físicos ha alcanzado los 23,92 mil millones de dólares. Más preocupante es que, según las proyecciones de la industria, para 2030, el tamaño de los activos tokenizados a nivel mundial podría alcanzar los 16 billones de dólares, lo que representa aproximadamente el 10% de todos los activos invertibles. Esta cifra refleja plenamente el gran potencial de desarrollo en este campo.

A pesar de enfrentar desafíos como la regulación y la mejora de la infraestructura, el mercado de tokenización de activos físicos sigue mostrando un fuerte impulso de crecimiento. Este artículo analizará en profundidad los segmentos más prometedores en desarrollo y presentará proyectos representativos en cada campo.

Tokenización de bonos del gobierno: Mejorar la eficiencia de la inversión en deuda pública

La tokenización de bonos del estado es un área importante de innovación financiera, que convierte los bonos del estado tradicionales en activos digitales en blockchain, proporcionando a los inversores una mayor liquidez y transparencia.

Algunas instituciones financieras han lanzado productos innovadores, como el primer fondo de mercado monetario tokenizado registrado en el mundo, que invierte principalmente en valores del gobierno de Estados Unidos. Además, algunas instituciones han emitido tokens que representan bonos del gobierno de Estados Unidos a través de plataformas blockchain específicas, obteniendo el apoyo de grandes inversiones de empresas reconocidas en el sector.

Varias empresas han lanzado tokens de bonos del Tesoro estadounidense a corto plazo, distribuyendo intereses diarios a través de contratos inteligentes. Algunas instituciones han colaborado con otras empresas para lanzar fondos de bonos del Tesoro estadounidense tokenizados dirigidos a inversores calificados.

Algunas grandes empresas de gestión de activos también se han unido a este campo, lanzando fondos de bonos del gobierno tokenizados y utilizándolos como colateral en múltiples plataformas de criptomonedas, lo que ha mejorado aún más la liquidez del mercado.

Stablecoins: la piedra angular del mercado de criptomonedas

Las monedas estables, como una parte importante del mercado de criptomonedas, suelen estar ligadas al valor de monedas fiduciarias o activos específicos, proporcionando la estabilidad necesaria al mercado.

Recientemente, una nueva ley exige a los emisores de monedas estables mantener bonos del gobierno de EE.UU. a corto plazo equivalentes como activos de reserva y realizar divulgaciones periódicas. Esta iniciativa tiene como objetivo aumentar la transparencia y la credibilidad de las monedas estables.

Varios emisores de monedas estables conocidos, como Circle, Tether y Paxos, enfrentarán nuevos requisitos regulatorios y pueden necesitar ajustar su modelo de operación para cumplir con las nuevas regulaciones.

Tokenización de acciones: Conectando el mercado de valores tradicional con el mercado de activos digitales

La tokenización de acciones permite a los inversores participar en la inversión en acciones a través de la blockchain, reduciendo las barreras de entrada y aumentando la transparencia y eficiencia de las transacciones.

Una empresa de tecnología financiera de la UE ha tokenizado acciones y ETFs tradicionales como "xStocks", operando en una blockchain específica, para ofrecer a los inversores globales servicios de negociación de acciones estadounidenses las 24 horas. La empresa posee una cuota de mercado bastante grande en el mercado de acciones tokenizadas.

Otra agencia de transferencia registrada en EE. UU. ofrece acciones y ETF tokenizados llamados dShares, asegurando que cada token corresponda 1:1 con las acciones reales. Estos tokens se pueden negociar en múltiples blockchains, cubriendo más de 100 acciones y ETFs estadounidenses.

También hay empresas que han lanzado acciones tokenizadas que representan sus acciones ordinarias de clase A, cotizando en la bolsa de valores de EE. UU., convirtiéndose en la primera acción tokenizada que cotiza en una bolsa estadounidense.

Crédito privado: una nueva vía de financiamiento para las pequeñas y medianas empresas

El crédito privado proporciona préstamos a empresas a través de instituciones financieras no tradicionales y tokeniza estos préstamos mediante blockchain, mejorando la liquidez de capital y la transparencia.

Varios plataformas ofrecen canales de financiamiento para pequeñas y medianas empresas al tokenizar activos como cuentas por cobrar. Algunas plataformas se centran en proporcionar préstamos no garantizados, gestionando el proceso de préstamos a través de contratos inteligentes. Otras plataformas permiten a las instituciones iniciar y gestionar préstamos, ofreciendo un mercado de crédito transparente.

Algunas plataformas ofrecen préstamos no garantizados a empresas a través de la gobernanza comunitaria, con un enfoque particular en las empresas de los países en desarrollo, proporcionando canales de financiamiento de bajo costo para empresas a nivel mundial.

Tokenización de bienes raíces: reducir el umbral de inversión en bienes raíces

La tokenización inmobiliaria permite a los pequeños inversores participar en un mercado inmobiliario que tradicionalmente tiene barreras de entrada más altas y disfrutar de una mayor liquidez.

Algunas plataformas digitalizan las transacciones inmobiliarias a través de la blockchain, permitiendo a los inversores participar en el mercado inmobiliario global mediante la tokenización. Hay plataformas que dividen los activos inmobiliarios en pequeños Tokens, permitiendo a los inversores globales disfrutar de ingresos por alquiler mensual. Otras plataformas combinan la blockchain con datos del mercado inmobiliario real, ofreciendo a los inversores diversas opciones de inversión inmobiliaria.

Tokenización de obras de arte y coleccionables: ampliando nuevos campos de inversión en colecciones

La tokenización de obras de arte y bienes de lujo no solo rompe las fronteras del mercado tradicional, sino que también permite a más inversores participar en la inversión de coleccionables de alto valor.

Algunas plataformas tokenizan obras de arte a través de la blockchain, lo que permite que las obras de arte se intercambien como otros activos criptográficos. Hay plataformas que tokenizan objetos valiosos como diamantes, ofreciendo a los inversionistas una plataforma de inversión con alta liquidez y transparencia. También hay algunas plataformas que se enfocan en la tokenización de relojes de lujo, obras de arte y coleccionables de alta gama, proporcionando nuevos canales de inversión de activos.

Exchange descentralizado: un nuevo modelo de comercio de activos

Los intercambios descentralizados (DEX) ofrecen una experiencia de negociación más transparente y segura para el mercado de criptomonedas, evitando las tarifas de intermediación de los intercambios centralizados tradicionales.

Algunas plataformas se centran en el comercio de productos derivados financieros y productos estructurados, permitiendo que los activos financieros tradicionales se negocien en la blockchain de manera descentralizada. También hay plataformas que apoyan el comercio de activos tokenizados, ofreciendo registros de transacciones transparentes. Además, algunas plataformas se enfocan en la construcción de intercambios descentralizados, proporcionando servicios de gestión y comercio de activos digitales.

La tokenización de activos reales está remodelando el panorama del mercado financiero, ofreciendo a los inversores opciones de inversión más diversificadas y convenientes. Con el avance continuo de la tecnología y la mejora gradual del entorno regulatorio, se espera que este campo logre un mayor desarrollo en los próximos años.