Menganalisis Jalur Pengembangan dan Tren Masa Depan Proyek yang Dipimpin oleh VC
Baru-baru ini, pasar kripto dipenuhi dengan banyak proyek yang dipimpin oleh lembaga modal ventura besar, terutama yang berfokus pada bidang Staking dan CeDeFi. Dengan menganalisis kasus-kasus khas seperti Ethena, IO, dan MSN, kita dapat melihat perjalanan naik turun proyek yang dipimpin oleh VC:
Ethena sebagai wakil awal, menunjukkan kinerja yang baik di putaran VC melalui valuasi tinggi dan mekanisme whitelist yang ketat. Namun seiring berjalannya waktu, harga token mengalami penurunan drastis, banyak investor terjebak. Proyek IO meskipun mendapatkan pendanaan 30 juta dolar, menarik perhatian, tetapi teknologi yang belum matang dan adanya risiko keamanan, akhirnya menjadi sasaran serangan hacker. MSN menarik investasi melalui promosi yang luas, tetapi setelah terdaftar, cepat kehilangan momentum, nilai token hampir mendekati nol.
Ada juga beberapa contoh yang relatif sukses seperti EtherFi, Bouncebit, dan Eigenlayer, tetapi ada tingkat homogenitas yang tinggi. Proyek-proyek ini sering kali merencanakan platform peluncuran, tim eksekusi, dan jalur keluar dari awal, kemudian mencari VC yang bersedia untuk "mengangkat kereta" untuk mendapatkan pembiayaan.
Saat ini pasar menunjukkan tren gelembung, penyebab utamanya adalah hasil yang baik dari investasi VC pada putaran sebelumnya, yang menyebabkan banyak dana mengalir masuk pada putaran ini. Namun, proyek berkualitas tinggi langka, banyak proyek dengan valuasi tinggi sulit untuk memenuhi harapan. Beberapa investor mencoba untuk mendapatkan keuntungan melalui investasi ventura, yang semakin memperburuk kekacauan pasar.
Dalam hal jenis proyek, proyek yang dipimpin oleh idealis sulit untuk bertahan; beberapa proyek sepenuhnya bergantung pada operasi modal, di mana pendirinya lebih mirip "boneka"; ada juga beberapa proyek yang sudah merencanakan sejak awal bagaimana mendapatkan keuntungan dengan cepat dan keluar. Namun, di pasar benar-benar ada beberapa proyek berkualitas yang terdiri dari tim penelitian terkemuka, seperti Zama dan Fhenix yang fokus pada enkripsi homomorfik penuh, serta beberapa proyek yang diinvestasikan oleh Paradigm. Meskipun proyek-proyek ini mungkin tidak menarik perhatian luas dalam jangka pendek, potensi perkembangan jangka panjangnya sangat besar.
Ada perbedaan signifikan dalam filosofi investasi antara dana di Amerika Utara dan Asia. Dana di Amerika Utara lebih cenderung mendukung proyek "ilmuwan" yang sulit berhasil dalam jangka pendek tetapi dapat mendorong perkembangan teknologi blockchain. Sebaliknya, dana di Asia lebih fokus pada hasil nyata, memperhatikan bagaimana mendapatkan lebih banyak likuiditas di blockchain dan pengakuan pasar.
Untuk investor ritel, disarankan untuk memperhatikan proyek-proyek yang berkualitas dan memiliki potensi jangka panjang, seperti beberapa proyek yang diinvestasikan oleh Paradigm. Selain itu, dapat juga mempertimbangkan untuk terlibat dalam beberapa proyek besar, tetapi perlu menyesuaikan pemikiran, melihat dari sudut pandang pihak proyek untuk bersama-sama meraih keuntungan dari VC.
Investor yang memiliki latar belakang teknis lebih mudah untuk mengidentifikasi keaslian proyek. Meskipun beberapa proyek memiliki masalah potensial, selama tidak memiliki reputasi buruk dan fundamentalnya masih dapat diterima, masih bisa dipertimbangkan untuk berpartisipasi.
Teori "penambang emas" mengungkapkan bahwa tidak ada tambang emas yang nyata di pasar, sebagian besar proyek bergantung pada konsumsi pengguna baru untuk mempertahankan operasi. Dalam lingkungan pasar saat ini, VC sendiri menjadi "tambang manusia" utama, yang benar-benar mendapatkan keuntungan adalah peserta yang "memotong" VC bersama dengan pihak proyek.
Bagi investor biasa, mereka dapat mempertimbangkan untuk mendapatkan keuntungan melalui "luo mao". Biaya "luo mao" relatif rendah, risiko dapat dikendalikan, dan dengan strategi diversifikasi yang tepat, keuntungan yang stabil dapat diperoleh. Namun, perlu waspada terhadap proyek dengan valuasi tinggi dan likuiditas rendah, yang dapat dinilai melalui pemantauan distribusi token menggunakan penjelajah blockchain.
Akhirnya, Ethereum sebagai "rantai ilmuwan", teknologinya ketat dan aman, cocok sebagai proyek ideal di bidang cryptocurrency. Namun perlu dicatat bahwa tingkat teknologi proyek tidak memiliki hubungan langsung dengan harga token.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
18 Suka
Hadiah
18
7
Bagikan
Komentar
0/400
CryptoSourGrape
· 10jam yang lalu
Jika beberapa ginjal saya masih ada...
Lihat AsliBalas0
FloorPriceWatcher
· 10jam yang lalu
Gelombang lain dari pemotongan para suckers
Lihat AsliBalas0
NotFinancialAdviser
· 10jam yang lalu
Buih sudah pecah, berapa yang bisa bertahan?
Lihat AsliBalas0
GateUser-e51e87c7
· 10jam yang lalu
Jangan tertipu oleh VC
Lihat AsliBalas0
PretendingToReadDocs
· 10jam yang lalu
play people for suckers sudah selesai, ngapain repot-repot begitu?
Lihat AsliBalas0
ForkItAllDay
· 10jam yang lalu
Sudah siap semua alat penambangan?
Lihat AsliBalas0
BearWhisperGod
· 10jam yang lalu
Sekali lagi melihat gelembung, yang mengerti pasti mengerti
Analisis Kenaikan dan Penurunan Proyek yang Dipimpin VC: Tren Pembentukan Gelembung dan Peluang Investasi
Menganalisis Jalur Pengembangan dan Tren Masa Depan Proyek yang Dipimpin oleh VC
Baru-baru ini, pasar kripto dipenuhi dengan banyak proyek yang dipimpin oleh lembaga modal ventura besar, terutama yang berfokus pada bidang Staking dan CeDeFi. Dengan menganalisis kasus-kasus khas seperti Ethena, IO, dan MSN, kita dapat melihat perjalanan naik turun proyek yang dipimpin oleh VC:
Ethena sebagai wakil awal, menunjukkan kinerja yang baik di putaran VC melalui valuasi tinggi dan mekanisme whitelist yang ketat. Namun seiring berjalannya waktu, harga token mengalami penurunan drastis, banyak investor terjebak. Proyek IO meskipun mendapatkan pendanaan 30 juta dolar, menarik perhatian, tetapi teknologi yang belum matang dan adanya risiko keamanan, akhirnya menjadi sasaran serangan hacker. MSN menarik investasi melalui promosi yang luas, tetapi setelah terdaftar, cepat kehilangan momentum, nilai token hampir mendekati nol.
Ada juga beberapa contoh yang relatif sukses seperti EtherFi, Bouncebit, dan Eigenlayer, tetapi ada tingkat homogenitas yang tinggi. Proyek-proyek ini sering kali merencanakan platform peluncuran, tim eksekusi, dan jalur keluar dari awal, kemudian mencari VC yang bersedia untuk "mengangkat kereta" untuk mendapatkan pembiayaan.
Saat ini pasar menunjukkan tren gelembung, penyebab utamanya adalah hasil yang baik dari investasi VC pada putaran sebelumnya, yang menyebabkan banyak dana mengalir masuk pada putaran ini. Namun, proyek berkualitas tinggi langka, banyak proyek dengan valuasi tinggi sulit untuk memenuhi harapan. Beberapa investor mencoba untuk mendapatkan keuntungan melalui investasi ventura, yang semakin memperburuk kekacauan pasar.
Dalam hal jenis proyek, proyek yang dipimpin oleh idealis sulit untuk bertahan; beberapa proyek sepenuhnya bergantung pada operasi modal, di mana pendirinya lebih mirip "boneka"; ada juga beberapa proyek yang sudah merencanakan sejak awal bagaimana mendapatkan keuntungan dengan cepat dan keluar. Namun, di pasar benar-benar ada beberapa proyek berkualitas yang terdiri dari tim penelitian terkemuka, seperti Zama dan Fhenix yang fokus pada enkripsi homomorfik penuh, serta beberapa proyek yang diinvestasikan oleh Paradigm. Meskipun proyek-proyek ini mungkin tidak menarik perhatian luas dalam jangka pendek, potensi perkembangan jangka panjangnya sangat besar.
Ada perbedaan signifikan dalam filosofi investasi antara dana di Amerika Utara dan Asia. Dana di Amerika Utara lebih cenderung mendukung proyek "ilmuwan" yang sulit berhasil dalam jangka pendek tetapi dapat mendorong perkembangan teknologi blockchain. Sebaliknya, dana di Asia lebih fokus pada hasil nyata, memperhatikan bagaimana mendapatkan lebih banyak likuiditas di blockchain dan pengakuan pasar.
Untuk investor ritel, disarankan untuk memperhatikan proyek-proyek yang berkualitas dan memiliki potensi jangka panjang, seperti beberapa proyek yang diinvestasikan oleh Paradigm. Selain itu, dapat juga mempertimbangkan untuk terlibat dalam beberapa proyek besar, tetapi perlu menyesuaikan pemikiran, melihat dari sudut pandang pihak proyek untuk bersama-sama meraih keuntungan dari VC.
Investor yang memiliki latar belakang teknis lebih mudah untuk mengidentifikasi keaslian proyek. Meskipun beberapa proyek memiliki masalah potensial, selama tidak memiliki reputasi buruk dan fundamentalnya masih dapat diterima, masih bisa dipertimbangkan untuk berpartisipasi.
Teori "penambang emas" mengungkapkan bahwa tidak ada tambang emas yang nyata di pasar, sebagian besar proyek bergantung pada konsumsi pengguna baru untuk mempertahankan operasi. Dalam lingkungan pasar saat ini, VC sendiri menjadi "tambang manusia" utama, yang benar-benar mendapatkan keuntungan adalah peserta yang "memotong" VC bersama dengan pihak proyek.
Bagi investor biasa, mereka dapat mempertimbangkan untuk mendapatkan keuntungan melalui "luo mao". Biaya "luo mao" relatif rendah, risiko dapat dikendalikan, dan dengan strategi diversifikasi yang tepat, keuntungan yang stabil dapat diperoleh. Namun, perlu waspada terhadap proyek dengan valuasi tinggi dan likuiditas rendah, yang dapat dinilai melalui pemantauan distribusi token menggunakan penjelajah blockchain.
Akhirnya, Ethereum sebagai "rantai ilmuwan", teknologinya ketat dan aman, cocok sebagai proyek ideal di bidang cryptocurrency. Namun perlu dicatat bahwa tingkat teknologi proyek tidak memiliki hubungan langsung dengan harga token.