暗号市場の見通し:2025年の課題と機会

6月下旬が近づくにつれて、2025年の暗号資産市場の状況が徐々に明らかになってきました。今年の市場の主要な取引ロジックは2つの側面に要約できます：

まず、明らかな焦点はトランプと連邦準備制度理事会のパウエル議長との間での年内の利下げに関する議論です。多くのマクロ分析家がこの論争を政治的な観点から解釈することを好まないにもかかわらず、実際には利下げの決定はアメリカのインフレデータや非農業雇用とは直接的な関係がなく、むしろ民主党と共和党の政治的な駆け引きの重要な道具となっています。

現在、FedWatchの利下げ期待、予測市場データ、ソーシャルメディアの世論を観察することで、パウエルが金融市場での発言権を持っていることがわかります。トランプは関税戦争とソーシャルメディアの発言を通じて、一定の市場影響力を得ようとしています。パウエルの任期終了とアメリカの中間選挙という二つの重要な時点の前に、市場はパウエルの流動性引き締めとトランプの挑発的な行動との対立の状態にとどまるでしょう。

次に、比較的控えめなトレンドは、暗号通貨が徐々に伝統的金融システムに統合され、ドルの金融秩序を再構築するのに参加していることです。ビットコインの戦略的準備を増やす計画であれ、ステーブルコインの規模を2兆ドル以上に拡大する推進であれ、暗号資産市場の規制機関を明確にする措置であれ、暗号通貨が21世紀のドル金融システム再構築の重要な構成要素と見なされていることを示しています。

2025年は間違いなく不確実性に満ちた年です。個人投資家にとって、こんなに動揺のある市場環境で利益を上げることは非常に挑戦的な任務となるでしょう。しかし、だからといって私たちが静観するべきだというわけではありません。むしろ、不確実性の中で確実性を見つけることが賢明な選択なのです。

2026年を展望すると、注目すべき2つの投資方向は次のとおりです：

1. アメリカの債務再編に関連する安定コイン、決済フィンテック、そして実世界の資産トークン化プロジェクト。

2. 商品先物取引委員会の監督下にある暗号資産市場、特に永続的な契約の分散型取引所と消費者ブロックチェーンプロジェクト。

要するに、2025年の私たちの目標は市場への参加を維持し、2026年の機会に備えることです。