ホン・イェのウォール街での10年以上のキャリアから2022年5月にGrvtを設立するまでの移行は(大規模な暗号資産市場の崩壊の数週間前に起こった)彼の金融におけるブロックチェーンの変革力に対する強い信念を反映しています。共同創設者兼CEOのホンは、市場の低迷を挫折ではなく、革新の機会と捉え、懐疑的な見方に対して自信と明確な戦略で応えました。確立されたプレーヤーが苦戦する中、彼のチームは、伝統的な金融と分散型金融を安全なブロックチェーンベースのセルフカストディソリューションを通じて統合する画期的なプラットフォームを進めました。彼のグローバルな経験を活かし、Hongは現在、Grvtの野心的な使命を率いており、よりアクセスしやすく、透明で、安全な方法でオンチェーンに投資することを目指しています。*Invezz*とのインタビューで、彼はこの重要な旅からの洞察を共有しています。 ***Invezz:** Grvt Strategiesは、世界初のコンプライアンスに準拠したピアツーピアのオンチェイン投資マーケットプレイスとして位置づけられています。この特定のプラットフォームを今立ち上げる動機は何ですか？また、どのようにして日常の投資家にとっての従来の金融と分散型金融の両方の現在のギャップに対処していますか？*ご存知のように、最近では私たちの生活のほとんどすべてが摩擦のないものになっています。私たちは瞬時にコミュニケーションを取り、数秒でお金を移動させ、タップするだけで無限の情報にアクセスします。しかし、持続可能な富を築くことに関しては、取引、投資、そして本当に複利で得る方法において、私たちは依然として数十年前に築かれた障害に直面しています。問題は、一般の人々にとって、富を築くことが難しいということです。質の高い金融商品へのアクセス、シンプルでプロフェッショナルな取引環境、さらには基本的な金融知識さえも特権を持つ少数の人々に限定されています。高い投資最低額、非透明なプロセス、排他的な適格要件などの障壁が、大多数を排除しています。DeFiが大きな進展を遂げたのは確かですが、現実にはその一部はまだ完全には理解しきれておらず、非常に特定のグループのためのニッチであり続けています。従来の金融業界のプレーヤーにとって、スケーラビリティは大きなボトルネックです。なぜなら「信頼」を自動化することはできないからです。この制限は、信頼の問題を管理するために設計された複雑な規制、ライセンス要件、およびガバナンス構造をもたらし、その結果、重要な運用コストと法的負担を引き起こします。これらの間接費用は、しばしば消費者に対して高い手数料、投資の最低額、または制限的な条件を通じて転嫁され、多くの個人が実質的に排除されています。したがって、ブロックチェーン技術と具体的にGrvtが提供するものによってこれらのギャップに対処する際のアイデアは、信頼を自動化し、摩擦を減らし、スケーラビリティを劇的に改善することで、双方に利益をもたらすということです。私たちは、効率的なプロセスを通じてそれらのことを達成します。すべての戦略はオンチェーンであり、非保管型であり、投資家は仲介者なしで戦略マネージャーと直接やり取りします。戦略は、ZKsync技術によって駆動され、スマートコントラクトロジックを使用して投資ライフサイクル全体を自動化する私たちの安全なブロックチェーン上に完全に構築されています。これは、預金の受け入れから利益の配分までのすべてのステップが、プログラム可能なルールを通じて透明に運営されていることを意味し、手動プロセスや仲介者の必要性を排除しています。歴史的パフォーマンス、方法論、および配分もオンチェーンで見ることができます。投資論理を自己保管型かつ自動化するように設計することで、カウンターパーティーリスクを低減し、プロトコルレベルで不必要な仲介者を排除します。これにより、ユーザーは明確に定義されたパラメータ、手数料構造、リスク管理を伴う戦略に参加しながら、自分の資産を制御し続けることが保証されます。これらはすべてコードによって強制されます。そして、ブロックチェーンを金融システムに統合することで、私たちはより効率的で透明なだけでなく、何よりもすべての人にアクセス可能な市場を構築することができます。***Invezz:** Grvt Strategiesにとって、規制遵守とアクセスのしやすさが重要であることは明らかです。小口投資家のためにどのように完全な遵守とオープンアクセスを達成したのか、またこのバランスを取る上で直面した課題について教えていただけますか？*TradFiとDeFiの両方の多数のプラットフォームにおいて、コンプライアンスとオープンアクセスの二重の命令をナビゲートし、バランスを取ることは重要な課題です。私たちのプラットフォームは、これら両方の世界から最良のものを集めたいと考えているため、TradFiが直面しているスケーラビリティのボトルネックをどのように解決するかを考えなければなりませんでした。DeFiおよびオンチェーン部分に関しては、課題は主に2つの部分に分かれました：DeFiコミュニティからの世論と規制の不確実性私たちは、多くの人々がコンプライアンスとオープンアクセス、特にDeFiの文脈において、それらが自己矛盾していると思っている状況に直面しました。国際的には、DeFiをより適切に規制する方法についての議論が高まっていますが、そのほとんどは標準化されたアプローチを欠いており、全体としてプロジェクトと規制当局の両方にとって非常に新しいものです。私たちの場合、このバランスを達成するためにどの技術とコンプライアンス基準を使用できるかを事前に考える必要がありました。ブロックチェーン技術を通じて、Grvtは以下のことを達成できたことを嬉しく思います：* 従来の資産管理や投資に存在していた仲介者を排除し、小口投資家へのアクセスを向上させる。* 資金プロセスを自動化し、間接的に機関向けのスケーラビリティ問題を解決します* スマートコントラクトで投資の論理とプロセスを管理し、相手方リスクを減少させる* 自己保管によって保証されたユーザー資金の安全性をさらに強化しますさらに、ユーザーが摩擦のないシームレスなオンボーディング、取引、投資を体験できるように、当プラットフォームの最適化を続けています。例えば、Privyは今年の初めに私たちのデフォルトのオンボーディングアーキテクチャプロバイダーになりました。私たちのチームは、ユーザーからのフィードバックを日々直接確認するだけでなく、昨年12月のメインネット以来、UIやUX、ブリッジ、速度、オン/オフランプなど、多くの製品改善とアップグレードを行ってきました。コンプライアンスの面では、AMLを実施し、ユーザーが「クリーン」なプラットフォームと対話していることを確認するために、制裁スクリーニングルールやポリシーを導入することで、他の分散型取引所やスワッププラットフォームと差別化しています。私たちの対策には、取引監視、ウォレットスクリーニング、及び取引監視ツールが含まれます。目的は、正当な個人投資家のために不必要な障壁を作ることなく、悪意のある行為者がプラットフォームと相互作用するのを防ぐことです。しかし、業界の急速な進化と規制の状況を乗り越えながらこのバランスを維持することは、今後常に対処しなければならないことだと言えるでしょう。***Invezz:** Grvt Strategiesは完全にオンチェーンで構築されており、自動化と透明性のためにスマートコントラクトを使用しています。ユーザーのためにセキュリティと信頼をどのように確保し、アーキテクチャの中心となる独自の技術選択は何ですか？*良い質問です。私たちがGrvtを設立した際に意図的かつ慎重に検討された決定であるハイブリッドアーキテクチャから始めます。ご存知のように、GrvtはEthereumに直接決済するプライベートLayer 2チェーンです。最初からの理由は、このハイブリッドモデルを構築できるZKsync技術を活用し、暗号資産市場で観察された主要なリスクに対処することでした。* カウンターパーティリスク、したがってZK構造は自己保管ソリューションを提供します* CEXのような体験を持ちつつDEXの透明性があり、日常の取引はオフチェーンで処理され、高いスループットと低コストを実現しています(Web2またはCEXモデル)、オンチェーン機能は最終決済や紛争解決などの重要な操作をサポートしています(オンチェーン / DeFi / DEXモデル)* トレーディングアルファ(を保護し、DeFiマキシプラットフォーム)で見られる完全な透明性ではなく、プライベートかつ機密であるべきです。フロントランニングやMEVを避けるために。私たちのZKモデルの詳細な分析を希望する場合は、私たちのブログを訪れることをお勧めします。そこで詳細に説明しています。セキュリティと信頼性を確保するためのアーキテクチャレベルに加えて、私たちは一連の対策も採用しました:* Web2とWeb3の実践を組み合わせたハイブリッドセキュリティ。具体的には、二要素認証、ウォレット署名、役割ベースのアクセス制御など、通常Web2で利用可能な機能が含まれます。* スマートコントラクト監査***Invezz:** 業界別に見て、小売および機関投資家が投資を行う際の最大の痛点は、技術的および行動的な観点から何だと思いますか？Grvt Strategiesはこれをどのように克服しようとしていますか？*まず第一に、小口投資家は高品質な投資戦略や製品にアクセスできません。これらは一般的に、機関、ヘッジファンド、ファミリーオフィス、または超富裕層の個人のために予約されています。参入障壁が高いことは助けになりません。最低投資要件は、日常の投資家にとってしばしば高すぎます。さらに、発見とキュレーションは断片的で不透明であり、利用可能な投資商品や戦略を探索する明確で体系的な方法が欠けています。これらの提供は、銀行やファンドマネージャーによって複雑なポートフォリオにまとめられることが多く、透明性が低下し、理解がさらに難しくなります。もっと生々しい例を挙げましょう。私がトップ機関でトレーダーをしていたとき、ヘッジファンドや大口のプレーヤーが、他では単純に入手できない投資機会にアクセスできるのを直接見ました。仕事の外では、個人として同じ機会にアクセスすることはできませんでした。その経験は、私にとって、制度的特権と小売の現実とのギャップを明らかにしました。機関にとって、運用プロセスは依然として頭痛の種であり、間接コストが大幅に増加しています。多くの重要な機能領域のタッチポイントはいまだに手動で管理される必要があり、資金の償還やデューデリジェンス、リスク管理などが含まれます。DeFiは伝統的な障壁を打破するさまざまな素晴らしい革新を持っていましたが、特によりオープンなアクセスに関しては、多くの障壁が残っています。キュレーションが欠けており、業界全体がニッチなままであり、ターゲットオーディエンスは、より良く、より簡単に投資する意欲のある人口のごくわずかな部分に過ぎません。***Invezz:*** *オンチェーンファイナンスへの機関投資家の関心が高まる中、今後1年間で広範な採用に向けてどのようなトレンドや障害が考えられますか？Grvtのプラットフォームで業界をリードする戦略マネージャーと機関参加を引き付けるための戦略は何ですか？*私は、業界の未来を大きく形作る最も重要なトレンドは、ステーブルコインインフラの開発と実世界資産(RWAs)であると感じています。他にも注目すべき側面があるとは言っていません。例えば、決済インフラ、ウォレットの開発、AIなどを挙げることができますが、私の見解では、これらの二つがすべての出来事の中心にあると思います。なぜなら、これらがウォール街が参加するための基盤となるからです。そのため、規制の不確実性と国際基準の確立は引き続き大きな課題となるでしょう。どの管轄がこの動きを主導するのか、そして機関が特定の規制やポリシーに従う必要があるのかは不明である。これにより、TradFiとDeFiの両方のプレイヤーを含む、参加したいすべての当事者にとって公平な競争環境を作ることが難しくなります。特にRWAsに関しては、厳しく規制されたTradFi機能が直接関与しているため、これは特に当てはまるようです。その結果、私たちのようなプロジェクトは、今後のこれらの規制の明確な定義を得るのに苦労しています。投稿「新しいウォール街：香港イェー、Grvt CEOとのオンチェイン投資の導入」がInvezzに最初に登場しました。
新しいウォール街：Hong Yea、Grvt CEOと共に投資をオンチェーン化する
共同創設者兼CEOのホンは、市場の低迷を挫折ではなく、革新の機会と捉え、懐疑的な見方に対して自信と明確な戦略で応えました。
確立されたプレーヤーが苦戦する中、彼のチームは、伝統的な金融と分散型金融を安全なブロックチェーンベースのセルフカストディソリューションを通じて統合する画期的なプラットフォームを進めました。
彼のグローバルな経験を活かし、Hongは現在、Grvtの野心的な使命を率いており、よりアクセスしやすく、透明で、安全な方法でオンチェーンに投資することを目指しています。Invezzとのインタビューで、彼はこの重要な旅からの洞察を共有しています。
Invezz: Grvt Strategiesは、世界初のコンプライアンスに準拠したピアツーピアのオンチェイン投資マーケットプレイスとして位置づけられています。この特定のプラットフォームを今立ち上げる動機は何ですか？また、どのようにして日常の投資家にとっての従来の金融と分散型金融の両方の現在のギャップに対処していますか？
ご存知のように、最近では私たちの生活のほとんどすべてが摩擦のないものになっています。
私たちは瞬時にコミュニケーションを取り、数秒でお金を移動させ、タップするだけで無限の情報にアクセスします。
しかし、持続可能な富を築くことに関しては、取引、投資、そして本当に複利で得る方法において、私たちは依然として数十年前に築かれた障害に直面しています。
問題は、一般の人々にとって、富を築くことが難しいということです。質の高い金融商品へのアクセス、シンプルでプロフェッショナルな取引環境、さらには基本的な金融知識さえも特権を持つ少数の人々に限定されています。
高い投資最低額、非透明なプロセス、排他的な適格要件などの障壁が、大多数を排除しています。
DeFiが大きな進展を遂げたのは確かですが、現実にはその一部はまだ完全には理解しきれておらず、非常に特定のグループのためのニッチであり続けています。
従来の金融業界のプレーヤーにとって、スケーラビリティは大きなボトルネックです。なぜなら「信頼」を自動化することはできないからです。
この制限は、信頼の問題を管理するために設計された複雑な規制、ライセンス要件、およびガバナンス構造をもたらし、その結果、重要な運用コストと法的負担を引き起こします。
これらの間接費用は、しばしば消費者に対して高い手数料、投資の最低額、または制限的な条件を通じて転嫁され、多くの個人が実質的に排除されています。
したがって、ブロックチェーン技術と具体的にGrvtが提供するものによってこれらのギャップに対処する際のアイデアは、信頼を自動化し、摩擦を減らし、スケーラビリティを劇的に改善することで、双方に利益をもたらすということです。
私たちは、効率的なプロセスを通じてそれらのことを達成します。
すべての戦略はオンチェーンであり、非保管型であり、投資家は仲介者なしで戦略マネージャーと直接やり取りします。
戦略は、ZKsync技術によって駆動され、スマートコントラクトロジックを使用して投資ライフサイクル全体を自動化する私たちの安全なブロックチェーン上に完全に構築されています。
これは、預金の受け入れから利益の配分までのすべてのステップが、プログラム可能なルールを通じて透明に運営されていることを意味し、手動プロセスや仲介者の必要性を排除しています。歴史的パフォーマンス、方法論、および配分もオンチェーンで見ることができます。
投資論理を自己保管型かつ自動化するように設計することで、カウンターパーティーリスクを低減し、プロトコルレベルで不必要な仲介者を排除します。
これにより、ユーザーは明確に定義されたパラメータ、手数料構造、リスク管理を伴う戦略に参加しながら、自分の資産を制御し続けることが保証されます。これらはすべてコードによって強制されます。
そして、ブロックチェーンを金融システムに統合することで、私たちはより効率的で透明なだけでなく、何よりもすべての人にアクセス可能な市場を構築することができます。
Invezz: Grvt Strategiesにとって、規制遵守とアクセスのしやすさが重要であることは明らかです。小口投資家のためにどのように完全な遵守とオープンアクセスを達成したのか、またこのバランスを取る上で直面した課題について教えていただけますか？
TradFiとDeFiの両方の多数のプラットフォームにおいて、コンプライアンスとオープンアクセスの二重の命令をナビゲートし、バランスを取ることは重要な課題です。
私たちのプラットフォームは、これら両方の世界から最良のものを集めたいと考えているため、TradFiが直面しているスケーラビリティのボトルネックをどのように解決するかを考えなければなりませんでした。
DeFiおよびオンチェーン部分に関しては、課題は主に2つの部分に分かれました：DeFiコミュニティからの世論と規制の不確実性
私たちは、多くの人々がコンプライアンスとオープンアクセス、特にDeFiの文脈において、それらが自己矛盾していると思っている状況に直面しました。
国際的には、DeFiをより適切に規制する方法についての議論が高まっていますが、そのほとんどは標準化されたアプローチを欠いており、全体としてプロジェクトと規制当局の両方にとって非常に新しいものです。
私たちの場合、このバランスを達成するためにどの技術とコンプライアンス基準を使用できるかを事前に考える必要がありました。ブロックチェーン技術を通じて、Grvtは以下のことを達成できたことを嬉しく思います：
さらに、ユーザーが摩擦のないシームレスなオンボーディング、取引、投資を体験できるように、当プラットフォームの最適化を続けています。
例えば、Privyは今年の初めに私たちのデフォルトのオンボーディングアーキテクチャプロバイダーになりました。
私たちのチームは、ユーザーからのフィードバックを日々直接確認するだけでなく、昨年12月のメインネット以来、UIやUX、ブリッジ、速度、オン/オフランプなど、多くの製品改善とアップグレードを行ってきました。
コンプライアンスの面では、AMLを実施し、ユーザーが「クリーン」なプラットフォームと対話していることを確認するために、制裁スクリーニングルールやポリシーを導入することで、他の分散型取引所やスワッププラットフォームと差別化しています。
私たちの対策には、取引監視、ウォレットスクリーニング、及び取引監視ツールが含まれます。
目的は、正当な個人投資家のために不必要な障壁を作ることなく、悪意のある行為者がプラットフォームと相互作用するのを防ぐことです。
しかし、業界の急速な進化と規制の状況を乗り越えながらこのバランスを維持することは、今後常に対処しなければならないことだと言えるでしょう。
Invezz: Grvt Strategiesは完全にオンチェーンで構築されており、自動化と透明性のためにスマートコントラクトを使用しています。ユーザーのためにセキュリティと信頼をどのように確保し、アーキテクチャの中心となる独自の技術選択は何ですか？
良い質問です。私たちがGrvtを設立した際に意図的かつ慎重に検討された決定であるハイブリッドアーキテクチャから始めます。
ご存知のように、GrvtはEthereumに直接決済するプライベートLayer 2チェーンです。最初からの理由は、このハイブリッドモデルを構築できるZKsync技術を活用し、暗号資産市場で観察された主要なリスクに対処することでした。
セキュリティと信頼性を確保するためのアーキテクチャレベルに加えて、私たちは一連の対策も採用しました:
Invezz: 業界別に見て、小売および機関投資家が投資を行う際の最大の痛点は、技術的および行動的な観点から何だと思いますか？Grvt Strategiesはこれをどのように克服しようとしていますか？
まず第一に、小口投資家は高品質な投資戦略や製品にアクセスできません。
これらは一般的に、機関、ヘッジファンド、ファミリーオフィス、または超富裕層の個人のために予約されています。
参入障壁が高いことは助けになりません。最低投資要件は、日常の投資家にとってしばしば高すぎます。
さらに、発見とキュレーションは断片的で不透明であり、利用可能な投資商品や戦略を探索する明確で体系的な方法が欠けています。
これらの提供は、銀行やファンドマネージャーによって複雑なポートフォリオにまとめられることが多く、透明性が低下し、理解がさらに難しくなります。
もっと生々しい例を挙げましょう。私がトップ機関でトレーダーをしていたとき、ヘッジファンドや大口のプレーヤーが、他では単純に入手できない投資機会にアクセスできるのを直接見ました。
仕事の外では、個人として同じ機会にアクセスすることはできませんでした。その経験は、私にとって、制度的特権と小売の現実とのギャップを明らかにしました。
機関にとって、運用プロセスは依然として頭痛の種であり、間接コストが大幅に増加しています。
多くの重要な機能領域のタッチポイントはいまだに手動で管理される必要があり、資金の償還やデューデリジェンス、リスク管理などが含まれます。
DeFiは伝統的な障壁を打破するさまざまな素晴らしい革新を持っていましたが、特によりオープンなアクセスに関しては、多くの障壁が残っています。
キュレーションが欠けており、業界全体がニッチなままであり、ターゲットオーディエンスは、より良く、より簡単に投資する意欲のある人口のごくわずかな部分に過ぎません。
Invezz: オンチェーンファイナンスへの機関投資家の関心が高まる中、今後1年間で広範な採用に向けてどのようなトレンドや障害が考えられますか？Grvtのプラットフォームで業界をリードする戦略マネージャーと機関参加を引き付けるための戦略は何ですか？
私は、業界の未来を大きく形作る最も重要なトレンドは、ステーブルコインインフラの開発と実世界資産(RWAs)であると感じています。
他にも注目すべき側面があるとは言っていません。例えば、決済インフラ、ウォレットの開発、AIなどを挙げることができますが、私の見解では、これらの二つがすべての出来事の中心にあると思います。なぜなら、これらがウォール街が参加するための基盤となるからです。
そのため、規制の不確実性と国際基準の確立は引き続き大きな課題となるでしょう。
どの管轄がこの動きを主導するのか、そして機関が特定の規制やポリシーに従う必要があるのかは不明である。
これにより、TradFiとDeFiの両方のプレイヤーを含む、参加したいすべての当事者にとって公平な競争環境を作ることが難しくなります。
特にRWAsに関しては、厳しく規制されたTradFi機能が直接関与しているため、これは特に当てはまるようです。その結果、私たちのようなプロジェクトは、今後のこれらの規制の明確な定義を得るのに苦労しています。
投稿「新しいウォール街：香港イェー、Grvt CEOとのオンチェイン投資の導入」がInvezzに最初に登場しました。