8 Mayıs 2025 20:00 (UTC+8)—— DeFi endüstrisi algoritmik stablecoin iterasyonları, RWA varlık patlaması ve AI+Web3 entegrasyonunun kritik aşamasını yaşarken, yüksek performanslı halka açık blok zinciri CosmChain tarafından desteklenen bir sonraki nesil finans protokolü CosmFinance, temel sütunu CosmBank'ın tam işlevselliğinin resmen çevrimiçi olduğunu duyurdu. Sektörde algoritmik olmayan stablecoin, RWA varlık likiditesi ve AI destekli finansal modellerin derinlemesine entegre edildiği ilk DeFi protokolü olarak, CosmBank'ın piyasaya sürülmesi merkeziyetsiz finansın "programlanabilir gerçek ekonomi" merkezli 3.0 çağına resmen girdiğini göstermektedir.
Sektör Konumu: Algoritmik stablecoin ile fiziksel varlıklar arasındaki yapısal boşluğu doldurmak
Mevcut Merkezi Olmayan Finans (DeFi) piyasası iki ana zorlukla karşı karşıya:
Algoritmik Stablecoin'in sürdürülebilirlik çıkmazı: Çoğu proje, somut varlık tampon mekanizmasından yoksun olan saf oyun teorisi modellerine (örneğin LUNA-UST'nin ölüm sarmalı) dayanmaktadır.
RWA varlıklarının likidite bölünmesi: Geleneksel kurum varlıklarının zincir üzerindeki DeFi ile kesintisiz etkileşim sağlaması zor, bu da getiri tavanının belirgin şekilde düşmesine neden oluyor.
CosmBank, özgün "üç aşamalı varlık temellendirme" modeli (algoritmik ayarlama + RWA teminat + AI dinamik hedge) ile stablecoin değer mantığını yeniden yapılandırıyor:
Layer1: CosmChain üzerine kurulmuş yüksek işlem hacmi (10.000+ TPS) ve sıfır bilgi kanıtı (ZKP) gizlilik hesaplama katmanı, temel varlıkların şeffaflığını sağlar.
Layer2: CosmHub aracılığıyla uygunluk onaylı RWA varlıklarına (örneğin, ABD tahvilleri, ticari senetler) erişim sağlayarak CSM tokenine zincir dışı değer desteği sunar.
Layer3: CosmFund'un AI oracle'ı piyasa dalgalanmalarını gerçek zamanlı olarak analiz eder, teminat oranını ve hazine varlık dağılımını dinamik olarak ayarlar, sistematik riskleri hedge eder.
Bu yapı, CosmBank'ı "on-chain-off-chain-algoritmik" üç boyutlu stabilite mekanizması kullanan ilk protokol haline getiriyor ve sektördeki uzmanlar tarafından "Ampleforth mekanizmasının geliştirilmiş versiyonu + MakerDAO RWA modülü + Chainlink AI oracle'larının nihai birleşimi" olarak değerlendiriliyor.
Teknik Atılım: DeFi 3.0'ın Dört Temel Yeniliğini Tanımlamak
Dinamik Stake Ürünleri (sCSM)
Kullanıcıların CSM teminatıyla elde ettiği sCSM, sadece gelir belgesi değil, aynı zamanda CosmHub'un RWA tahvil alımında veya CosmFund'un AI veri teminatında doğrudan kullanılabilecek bir çapraz protokol likidite aracı olarak işlev görüyor ve "tek coin ile çok boyutlu gelir toplama" sağlıyor.
AI Optimize Edilmiş Bağlama Eğrisi (AI Optimize Edilmiş Tahvil Eğrisi)
Geleneksel Bond protokolü, sabit eğrilerin pazarın tek yönlü dalgalanma altında likidite tükenmesine neden olmasına dayanıyordu. CosmBank, CosmFund tarafından eğitilen derin pekiştirme öğrenimi (DRL) modelini tanıtarak, Hazine tahvili fiyatlamasını gerçek zamanlı olarak optimize eder ve APY dalgalanma oranını %63 oranında azaltır (iç test verilerine dayanmaktadır).
RWA varlıklarının zincir üzerindeki menkul kıymetleştirme standardı (CosmSec-20)
CosmHub tarafından yayımlanan CosmSec-20 protokolü, ABD Hazine bonoları, gayrimenkul gibi RWA varlıklarını DeFi uyum gerekliliklerine uygun token standartlarına dönüştürmekte, KYC/AML destekli programlanabilir izin yönetimini sağlamaktadır ve Singapur Merkez Bankası (MAS) deneme alanı sertifikası almıştır.
MEV'ye Karşı Ticaret Motoru
CosmChain'in eşik şifreli mempool (TFM) ve toplu açık artırma mekanizmasının entegrasyonu, arbitraj botlarının neden olduğu kayma kaybını sektör ortalaması olan %1,2'den %0,3'ün altına düşürdü (veri kaynağı: Delphi Digital benchmark).
Ekosistem İşbirliği: Web3 finansının "uçan tekerlek etkisi"ni inşa etmek
CosmFinance'in üç ana direği kapalı döngü ekonomik modeli oluşturur:
CosmBank, stabil likidite temeli sağlar. CosmHub, RWA varlık getirilerini enjekte eder. CosmFund, AI ile sermaye verimliliğini artırarak CosmBank'ın protokol gelirine geri besleme yapar.
Messari analistlerine göre, bu modelin 12 ay içinde protokolün TVL'sini 5 milyar dolar seviyesine çıkararak algoritmik stablecoin pazarının %30'undan fazlasını elinde bulundurması bekleniyor.
Hemen deneyin:
CosmFinance hakkında
CosmFinance, CosmChain (altyapı blok zinciri) tarafından desteklenen çok boyutlu bir finansal ekosistemdir ve üç ana uygulama içerir: CosmBank (Algoritmik Stabilcoin), CosmHub (RWA+DeFi varlık merkezi) ve CosmFund (AI destekli yatırım protokolü).
The content is for reference only, not a solicitation or offer. No investment, tax, or legal advice provided. See Disclaimer for more risks disclosure.
CosmBank resmi olarak açıldı: Algoritmik stablecoin paradigmasını yeniden şekillendiriyor, sonraki nesil DeFi 3.0 altyapısına öncülük ediyor.
8 Mayıs 2025 20:00 (UTC+8)—— DeFi endüstrisi algoritmik stablecoin iterasyonları, RWA varlık patlaması ve AI+Web3 entegrasyonunun kritik aşamasını yaşarken, yüksek performanslı halka açık blok zinciri CosmChain tarafından desteklenen bir sonraki nesil finans protokolü CosmFinance, temel sütunu CosmBank'ın tam işlevselliğinin resmen çevrimiçi olduğunu duyurdu. Sektörde algoritmik olmayan stablecoin, RWA varlık likiditesi ve AI destekli finansal modellerin derinlemesine entegre edildiği ilk DeFi protokolü olarak, CosmBank'ın piyasaya sürülmesi merkeziyetsiz finansın "programlanabilir gerçek ekonomi" merkezli 3.0 çağına resmen girdiğini göstermektedir.
Sektör Konumu: Algoritmik stablecoin ile fiziksel varlıklar arasındaki yapısal boşluğu doldurmak
Mevcut Merkezi Olmayan Finans (DeFi) piyasası iki ana zorlukla karşı karşıya:
Algoritmik Stablecoin'in sürdürülebilirlik çıkmazı: Çoğu proje, somut varlık tampon mekanizmasından yoksun olan saf oyun teorisi modellerine (örneğin LUNA-UST'nin ölüm sarmalı) dayanmaktadır.
RWA varlıklarının likidite bölünmesi: Geleneksel kurum varlıklarının zincir üzerindeki DeFi ile kesintisiz etkileşim sağlaması zor, bu da getiri tavanının belirgin şekilde düşmesine neden oluyor.
CosmBank, özgün "üç aşamalı varlık temellendirme" modeli (algoritmik ayarlama + RWA teminat + AI dinamik hedge) ile stablecoin değer mantığını yeniden yapılandırıyor:
Layer1: CosmChain üzerine kurulmuş yüksek işlem hacmi (10.000+ TPS) ve sıfır bilgi kanıtı (ZKP) gizlilik hesaplama katmanı, temel varlıkların şeffaflığını sağlar.
Layer2: CosmHub aracılığıyla uygunluk onaylı RWA varlıklarına (örneğin, ABD tahvilleri, ticari senetler) erişim sağlayarak CSM tokenine zincir dışı değer desteği sunar.
Layer3: CosmFund'un AI oracle'ı piyasa dalgalanmalarını gerçek zamanlı olarak analiz eder, teminat oranını ve hazine varlık dağılımını dinamik olarak ayarlar, sistematik riskleri hedge eder.
Bu yapı, CosmBank'ı "on-chain-off-chain-algoritmik" üç boyutlu stabilite mekanizması kullanan ilk protokol haline getiriyor ve sektördeki uzmanlar tarafından "Ampleforth mekanizmasının geliştirilmiş versiyonu + MakerDAO RWA modülü + Chainlink AI oracle'larının nihai birleşimi" olarak değerlendiriliyor.
Teknik Atılım: DeFi 3.0'ın Dört Temel Yeniliğini Tanımlamak
Kullanıcıların CSM teminatıyla elde ettiği sCSM, sadece gelir belgesi değil, aynı zamanda CosmHub'un RWA tahvil alımında veya CosmFund'un AI veri teminatında doğrudan kullanılabilecek bir çapraz protokol likidite aracı olarak işlev görüyor ve "tek coin ile çok boyutlu gelir toplama" sağlıyor.
Geleneksel Bond protokolü, sabit eğrilerin pazarın tek yönlü dalgalanma altında likidite tükenmesine neden olmasına dayanıyordu. CosmBank, CosmFund tarafından eğitilen derin pekiştirme öğrenimi (DRL) modelini tanıtarak, Hazine tahvili fiyatlamasını gerçek zamanlı olarak optimize eder ve APY dalgalanma oranını %63 oranında azaltır (iç test verilerine dayanmaktadır).
CosmHub tarafından yayımlanan CosmSec-20 protokolü, ABD Hazine bonoları, gayrimenkul gibi RWA varlıklarını DeFi uyum gerekliliklerine uygun token standartlarına dönüştürmekte, KYC/AML destekli programlanabilir izin yönetimini sağlamaktadır ve Singapur Merkez Bankası (MAS) deneme alanı sertifikası almıştır.
CosmChain'in eşik şifreli mempool (TFM) ve toplu açık artırma mekanizmasının entegrasyonu, arbitraj botlarının neden olduğu kayma kaybını sektör ortalaması olan %1,2'den %0,3'ün altına düşürdü (veri kaynağı: Delphi Digital benchmark).
Ekosistem İşbirliği: Web3 finansının "uçan tekerlek etkisi"ni inşa etmek
CosmFinance'in üç ana direği kapalı döngü ekonomik modeli oluşturur:
CosmBank, stabil likidite temeli sağlar. CosmHub, RWA varlık getirilerini enjekte eder. CosmFund, AI ile sermaye verimliliğini artırarak CosmBank'ın protokol gelirine geri besleme yapar.
Messari analistlerine göre, bu modelin 12 ay içinde protokolün TVL'sini 5 milyar dolar seviyesine çıkararak algoritmik stablecoin pazarının %30'undan fazlasını elinde bulundurması bekleniyor.
Hemen deneyin:
CosmFinance hakkında
CosmFinance, CosmChain (altyapı blok zinciri) tarafından desteklenen çok boyutlu bir finansal ekosistemdir ve üç ana uygulama içerir: CosmBank (Algoritmik Stabilcoin), CosmHub (RWA+DeFi varlık merkezi) ve CosmFund (AI destekli yatırım protokolü).