Финтех компании часто предоставляют исключительный пользовательский опыт, но им мешают традиционные финансовые инфраструктуры, которые являются изолированными, медлительными, дорогостоящими и негибкими. В отличие от этого, децентрализованные финансы (DeFi) предлагают быструю, экономичную и совместимую инфраструктуру, но не имеют массовой доступности.
Предложенное решение — это "DeFi муле": сочетание удобного интерфейса финтеха с эффективной задней частью DeFi.
Неизбежность DeFi Мулета
Зависимость финтехов от устаревших финансовых систем ограничивает их способность контролировать затраты и расширять ассортимент продуктов. Эти традиционные инфраструктуры не только дорого поддерживать, но и представляют собой потенциальные риски. Переходя на автономные, достоверно нейтральные публичные инфраструктуры, такие как DeFi, финтехи могут преодолеть эти ограничения.
Преимущества DeFi очевидны в области стейблкоинов. В то время как традиционные международные денежные переводы могут стоить от $30 до $50 и занимать несколько дней, транзакции со стейблкоинами завершаются за секунды за считанные цент. Кроме платежей, DeFi предлагает 24/7 инфраструктуру для торговли, кредитования и заимствования, обеспечивая мгновенные расчеты, открытый доступ и глубокую ликвидность.
Интегрируя свои готовые к соблюдению нормативных требований интерфейсы с инфраструктурами DeFi, финтехи могут сосредоточиться на предоставлении превосходного пользовательского опыта. Эта интеграция не только способствует инновациям, но и увеличивает ликвидность в цепочке, создавая положительную обратную связь, которая укрепляет модель DeFi-«мулет».
Принятие массового использования
Текущая экосистема DeFi продемонстрировала свою надежность для интеграции в финтех. Множество протоколов теперь безопасно управляют миллиардами в кредитах благодаря неизменным, минимизированным с точки зрения управления проектам. Эта инфраструктура предоставляет финтехам больший контроль над их операциями, что является ключевым фактором, подчеркиваемым такими инцидентами, как банкротство Synapse, которое заблокировало средства пользователей Yotta, которые предполагались как застрахованные FDIC.
Институциональное принятие DeFi также растет:
BlackRock токенизировал фонд через Securitize
Stripe приобрела Bridge за 1 миллиард долларов для улучшения своих решений по стейблкоинам, и
США исследует возможность создания стратегического резерва Биткойна.
Эти события указывают на ощутимый сдвиг в сторону интеграции DeFi.
Смотрим в будущее
В ближайшие годы мы можем ожидать, что финтехи выпустят больше продуктов, таких как крипто-залоговые кредиты, ончейн-сберегательные счета и мгновенные международные платежи. Эти услуги будут поддерживаться смарт-кошельками и абстракцией аккаунтов, что обеспечит пользователям знакомые интерфейсы, как в Web2. Ранние последователи этой модели, вероятно, получат значительные преимущества перед конкурентами.
Однако открытая инфраструктура DeFi гарантирует, что даже новички могут получать выгоду от существующих сетевых эффектов, не начиная с нуля.
Некоторые скептики утверждают, что участие финтеха и традиционных институтов может компрометировать децентрализацию из-за требований соблюдения регуляторных норм. Хотя эта озабоченность вполне обоснована, более практично регулировать пользовательские приложения, а не базовые протоколы. Для того чтобы этот подход был эффективным, протоколы должны оставаться достоверно нейтральными.
Кредибельно нейтральный механизм придерживается четырех принципов:
Это не благоприятствует конкретным лицам или результатам.
Это программное обеспечение с открытым исходным кодом и публично проверяемым выполнением.
Это просто и понятно.
Это происходит нечасто.
Протоколы, такие как HTTP и SMTP, являются примером силы достоверно нейтральных систем – они бесплатны, открыты и нерегулируемы, только клиенты подлежат надзору. Применение той же логики к DeFi может обеспечить его устойчивую интеграцию с Финтех.
Эта статья основана на мнении Мерлина Эгали, соучредителя Morpho Labs, первоначально опубликованном в другом месте.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
ДеFi Мулет – Интеграция Финтех фронтендов с ДеFi бэкендами
Финтех компании часто предоставляют исключительный пользовательский опыт, но им мешают традиционные финансовые инфраструктуры, которые являются изолированными, медлительными, дорогостоящими и негибкими. В отличие от этого, децентрализованные финансы (DeFi) предлагают быструю, экономичную и совместимую инфраструктуру, но не имеют массовой доступности.
Предложенное решение — это "DeFi муле": сочетание удобного интерфейса финтеха с эффективной задней частью DeFi.
Неизбежность DeFi Мулета
Зависимость финтехов от устаревших финансовых систем ограничивает их способность контролировать затраты и расширять ассортимент продуктов. Эти традиционные инфраструктуры не только дорого поддерживать, но и представляют собой потенциальные риски. Переходя на автономные, достоверно нейтральные публичные инфраструктуры, такие как DeFi, финтехи могут преодолеть эти ограничения.
Интегрируя свои готовые к соблюдению нормативных требований интерфейсы с инфраструктурами DeFi, финтехи могут сосредоточиться на предоставлении превосходного пользовательского опыта. Эта интеграция не только способствует инновациям, но и увеличивает ликвидность в цепочке, создавая положительную обратную связь, которая укрепляет модель DeFi-«мулет».
Принятие массового использования
Текущая экосистема DeFi продемонстрировала свою надежность для интеграции в финтех. Множество протоколов теперь безопасно управляют миллиардами в кредитах благодаря неизменным, минимизированным с точки зрения управления проектам. Эта инфраструктура предоставляет финтехам больший контроль над их операциями, что является ключевым фактором, подчеркиваемым такими инцидентами, как банкротство Synapse, которое заблокировало средства пользователей Yotta, которые предполагались как застрахованные FDIC.
Институциональное принятие DeFi также растет:
Эти события указывают на ощутимый сдвиг в сторону интеграции DeFi.
Смотрим в будущее
В ближайшие годы мы можем ожидать, что финтехи выпустят больше продуктов, таких как крипто-залоговые кредиты, ончейн-сберегательные счета и мгновенные международные платежи. Эти услуги будут поддерживаться смарт-кошельками и абстракцией аккаунтов, что обеспечит пользователям знакомые интерфейсы, как в Web2. Ранние последователи этой модели, вероятно, получат значительные преимущества перед конкурентами.
Однако открытая инфраструктура DeFi гарантирует, что даже новички могут получать выгоду от существующих сетевых эффектов, не начиная с нуля.
Некоторые скептики утверждают, что участие финтеха и традиционных институтов может компрометировать децентрализацию из-за требований соблюдения регуляторных норм. Хотя эта озабоченность вполне обоснована, более практично регулировать пользовательские приложения, а не базовые протоколы. Для того чтобы этот подход был эффективным, протоколы должны оставаться достоверно нейтральными.
Кредибельно нейтральный механизм придерживается четырех принципов:
Протоколы, такие как HTTP и SMTP, являются примером силы достоверно нейтральных систем – они бесплатны, открыты и нерегулируемы, только клиенты подлежат надзору. Применение той же логики к DeFi может обеспечить его устойчивую интеграцию с Финтех.
Эта статья основана на мнении Мерлина Эгали, соучредителя Morpho Labs, первоначально опубликованном в другом месте.