Solana'nın Hızlı İşlemleri: Başarı mı Yoksa Tehlike mi?

Solana, hızlı işlem hızı ve yüksek işlem hacmi ile tanınır, ancak bu, mükemmele ulaştığı anlamına mı geliyor? Bu işlemleri dikkatlice incelediğimizde, kendimize sormadan edemiyoruz: Hepsi gerçekten değer mi yaratıyor?

Gerçekten de, Solana üzerindeki çok sayıda işlem gerçek talep kaynaklı değildir, aksine yüksek frekanslı arbitrajcıların milisaniyelik bilgi farkını kullanarak kar elde etmesindendir. Bu sözde "zehirli traderlar" teknik avantajlarını kullanarak, piyasa yapıcıların emirlerini geri çekmek üzereyken Gas ücretlerini artırarak, kendi işlemlerinin öncelikli olarak paketlenmesini sağlarlar ve böylece arbitraj gerçekleştirirler. Bu durum, piyasa yapıcıların zarar görmesine neden olur. Bu zararları telafi etmek için, piyasa yapıcılar alım satım farklarını genişletmek zorunda kalır ve nihayetinde normal kullanıcılar ek maliyetleri üstlenmek zorunda kalır.

Solana, merkeziyetsiz borsa yerine, zincir üzerinde bir emir defteri gerçekleştirme hayalini hep taşımıştır. Ancak, "zehirli traderlar"ın varlığı bu hayalin gerçekleşmesinin önündeki başlıca engel olmuştur. İşte Solana'nın şu anda karşılaştığı yeni zorluk: işlem hacmi, likidite ile eşit değildir. Gerçekten sağlıklı bir piyasa, daha fazla işlem değil, daha yüksek kaliteli işlemler gerektirir.

Zehirli işlemleri nasıl çıkarabilir ve likiditeyi daha iyi koruyabiliriz?

Mevcut sistemde, Solana'nın konsensüs periyodik açık artırma mekanizması nedeniyle, emirleri alanlar aslında önceliğe sahipler, bu da kötü niyetli MEV'nin (en fazla çıkarılabilir değer) piyasanın adilliğini ciddi şekilde etkilemesine neden oluyor.

Özellikle, Solana'nın mevcut konsensüsünde, her zaman diliminde (Slot) işlemler ödenen öncelikli Gas ücretine göre sıralanır, yüksek teklif veren işlemler öncelikli olarak gerçekleştirilir. Bu açık artırma her 400 milisaniyede bir yapılır. Bu süreçte, piyasa yapıcıların fiyat değişikliklerine uyum sağlamak için sürekli olarak tekliflerini ayarlamaları, iptaller yapmaları ve yeniden teklif vermeleri gerekir. Öte yandan, emirleri karşılayanlar, özellikle yüksek frekanslı arbitrajcılar, fiyat farklarını sürekli olarak izler ve bir fırsat bulduklarında hemen işlem yaparlar. Bu nedenle, arbitrajcılar daha yüksek ücret ödeyerek iptal edilmeden önce işlem yapabilir, bu da piyasa yapıcıların sık sık kayıplar yaşamasına neden olur.

Sipariş defteri merkeziyetsiz borsa (DEX) için ideal işlem sıralaması şu şekilde olmalıdır: Fiyat dalgalanmalarıyla birlikte önce tüm iptaller yerine getirilmeli, ardından yeni emirler işleme alınmalı ve en son olarak işlemler gerçekleştirilmelidir. Ancak, Solana'nın mevcut konsensüs mekanizması mikroskobik düzeyde bunu başaramamaktadır.

Aynı şekilde, oracle fiyatlandırması açısından, ideal durum önce oracle fiyatlarının güncellenmesi, ardından bu fiyata bağlı işlemlerin gerçekleştirilmesidir. Ancak mevcut 400 milisaniyelik aralıkta, piyasa aşırı dalgalanmalardan dolayı işlemler hala önceki fiyat üzerinden gerçekleştirilebilir.

Kredi sözleşmeleri için en iyi uygulama, önce teminatı tamamlamak ve ardından tasfiye yapmaktır.

Bu nedenle, en ideal çözüm, farklı protokollerin ihtiyaçlara göre işlemleri sıralamasını sağlamaktır; bu da Solana'nın sürekli vurguladığı Uygulama Kontrolü ile Uygulama (Application-Controlled Execution, ACE) kavramıdır.

BAM: Solana'nın Yenilikçi Çözümü

Blok Montaj Pazarı (Block Assembly Marketplace, BAM), bu sorunları çözmek için Solana'nın önerdiği yenilikçi bir çözümdür. BAM, Solana ağı ile ana ağ arasında bir sıralama katmanı veya ön işleme katmanı inşa etmiştir.

BAM, güvenilir yürütme ortamları (Trusted Execution Environments, TEEs) kullanarak bir gizlilik kumbarası inşa eder ve kumbarada önceden belirlenmiş sıralama kurallarına veya ilk giren ilk çıkar (FIFO) ilkesine göre işlem sıralaması yapar. Bu mekanizma, emir defteri, sürekli sözleşme borsası ve karanlık havuz gibi protokollere daha iyi hizmet vermeyi amaçlamaktadır.

BAM'ın çalışma mekanizması

BAM'ın işlem süreci aşağıdaki gibidir:

1. Kullanıcı cüzdanda işlemi onaylar.
2. İşlem RPC düğümüne gönderildi
3. İşlemler BAM ağına aktarılır ve TEE gizlilik ortamında sıralanır.
4. Kanıt oluşturun ve işlem veri paketini Solana ana ağ Lider düğümüne gönderin
5. Lider düğümü, işlem toplarken BAM veri paketini içerir ve blok halinde paketleyerek yayınlar.
6. Diğer düğümler oy kullanıyor

Dikkate değer bir nokta, BAM'ın Solana ana ağının konsensüs süreci ile çelişmediğidir; aksine, bir isteğe bağlı özellik olarak hizmet eder. BAM doğrudan Solana ana ağında çalışmaz; bunun yerine, "off-chain" olarak işlem sıralamasını önceden tamamlar ve işlemleri paketledikten sonra Solana ana ağına gönderir.

BAM'ın Temel Özellikleri

1. Güvenilir Çalışma Ortamları (TEEs): TEEs kullanarak işlem sıralaması için gizlilik ortamı oluşturmak, adilliği sağlamak.

2. Eklenti Sistemi: Eklenti sistemi aracılığıyla, BAM uygulamaların özel işlem sıralama mantığı oluşturmasına izin verir, karmaşık sıralamalar gerçekleştirilirken TEE ortamının güvenliğini korur.

3. Uygulama Kontrolü Uygulama (ACE): Farklı protokollerin ihtiyaçlarına göre işlemleri sıralama işlevini gerçekleştirdi.

BAM'nın Gerçek Uygulamaları

1. Kredi Teminat Koruması: Öncelikle ek teminat işlemleri gerçekleştirilir, ardından tasfiye kontrolü yapılır.

2. Atomik düzeyde işlem kombinasyonu: Önce oracle fiyatını güncelleyin, ardından bu fiyata bağlı işlemleri gerçekleştirin, sözleşme DEX'i için ilgili türev ürünleri aynı anda da tasfiye edebilirsiniz.

3. Fiyat dalgalanması koruması: Anormal büyük emirleri tespit ederek, bunları küçük parçalara ayırıp aşamalı olarak gerçekleştirmek, piyasaya tepki verme süresi tanımak ve zincirleme tasfiye veya arbitrajdan kaynaklanan ölüm sarmalını önlemek.

4. Piyasa Yapıcı Koruması: Acil durumlar sırasında, kötü niyetli arbitrajı önlemek ve fiyat farkını azaltmak için, milisaniyeler içinde emir iptali, oracle fiyat güncellemesi ve yeniden emir verme izni.

Sonuç

BAM, Solana'nın işlem işleme sürecine doğrulanabilirlik, gizlilik koruma ve programlanabilirlik getirerek geliştiricilerin daha karmaşık ve daha güvenli finansal altyapılar inşa etmelerini sağlıyor. BAM'ın dağıtımıyla birlikte, Solana ana ağ uygulamalarının kullanıcı deneyimi merkeziyetsiz borsa deneyimine daha yakın hale gelecek ve Solana ekosisteminin yenilikçi gelişimini teşvik edecek.