Tóm tắt thị trường

Thị trường tiền điện tử trong tuần này có xu hướng dao động mạnh, chỉ số cảm xúc thị trường giảm xuống 10%, bước vào khu vực sợ hãi cực độ. Giá trị vốn hoá thị trường stablecoin tiếp tục tăng, cho thấy tiền của các tổ chức vẫn đang vào thị trường. Cảm xúc thị trường kém chủ yếu do ảnh hưởng của các chính sách liên quan sau khi Trump nhậm chức, mặc dù vào thứ Năm đã ban hành luật tiền điện tử và bãi bỏ SAB-121, nhưng không thể cải thiện rõ rệt cảm xúc thị trường, dẫn đến hầu hết các đồng token giảm giá mạnh hơn so với thị trường chung.

Lĩnh vực DeFi có hiệu suất nổi bật, TVL tăng 0,56% lên 53,8 tỷ USD, tiếp tục có mức tăng trưởng dương trong hai tuần liên tiếp. Điều này chủ yếu nhờ vào sự gia tăng giá của tài sản cơ sở và các biện pháp khuyến khích dự án, APY trên chuỗi đều được cải thiện. Tổng giá trị thị trường của lĩnh vực AI đạt 41,9 tỷ USD, nhưng sau đó đã điều chỉnh do tâm lý thị trường ảm đạm. Các dự án tiếp tục thúc đẩy đổi mới công nghệ, tập trung vào việc triển khai giao dịch tự động Agent, hợp tác nhiều Agent và các hướng đi khác.

Thị trường Meme coin tập trung vào các token TRUMP và MELANIA được phát hành trên Solana bởi Trump và Melania, dẫn đến sự sụt giảm mạnh của các Meme coin khác. Trong hệ sinh thái chuỗi công cộng, Solana và Tron thể hiện nổi bật, nguồn cung stablecoin trên chuỗi Solana đạt mức cao kỷ lục.

Nhìn về tuần tới, thị trường sẽ chú ý đến cuộc họp FOMC của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ, chỉ số giá PCE và báo cáo tài chính của các cổ phiếu công nghệ. Dự kiến thị trường sẽ duy trì xu hướng dao động, nhưng nhà đầu tư nhìn chung lạc quan về cơ hội đến sau tháng Hai khi các chính sách trở nên rõ ràng hơn. Các lĩnh vực DeFi và AI có khả năng tiếp tục hưởng lợi từ sự cải thiện cơ bản và sự hỗ trợ chính sách.

Đường đua nóng

Sự trỗi dậy của AI

Sau khi Trump công bố kế hoạch cơ sở hạ tầng AI trị giá 5000 tỷ đô la, lĩnh vực AI đã có sự phục hồi nhưng sau đó lại giảm. Các dự án tiếp tục đổi mới, chủ yếu xoay quanh các hướng như Agent giao dịch tự chủ, khung hợp tác đa Agent và xây dựng cơ sở hạ tầng. Ứng dụng công nghệ TEE, hệ thống kinh tế Agent và các câu chuyện mới nổi khác đang dần thu hút sự chú ý. Dự kiến đến cuối năm 2025, 90% giao dịch trên chuỗi sẽ được thực hiện bởi các đại lý AI, thị trường Crypto đang bước vào kỷ nguyên AI.

Lĩnh vực DeFi

Năm dự án có thứ hạng tăng trưởng TVL cao nhất là Sumer.money, Meteora, Silo Finance, Aura và Pell Network. Những dự án này thúc đẩy sự phát triển của hệ sinh thái thông qua các tính năng đổi mới, hợp tác chiến lược và hoạt động cộng đồng. Nhìn chung, TVL của các dự án DeFi tăng 0,56% lên 53,8 tỷ USD, APY trên chuỗi đều tăng, thu hút dòng vốn quay trở lại.

Hiệu suất của chuỗi công khai

Sonic, Solana, Core, BSquared và Tron có những thành tích nổi bật. Solana hưởng lợi từ việc phát hành token của Trump, nguồn cung stablecoin trên chuỗi đạt mức cao kỷ lục. Các chuỗi công cộng đang tích cực đầu tư vào các lĩnh vực hot như AI, DeFi, thúc đẩy xây dựng hệ sinh thái và đổi mới công nghệ.

Dữ liệu thị trường

Năm đồng tiền có mức tăng cao nhất là VTHO, DEEP, RAY, BUZZ và SOL. Thị trường Meme bị chi phối bởi các đồng tiền liên quan đến Trump. Dự án Layer 1 có độ nóng cao nhất trên mạng xã hội, chủ yếu do lợi suất cao của DeFi thu hút. Theo thống kê tỷ lệ hoàn vốn hàng tuần, lĩnh vực DeFi có hiệu suất tốt nhất, trong khi GameFi có hiệu suất kém nhất.

Triển vọng tuần tới

Về mặt vĩ mô, chú ý đến cuộc họp FOMC của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ, chỉ số giá PCE và báo cáo tài chính của các cổ phiếu công nghệ. Dự kiến thị trường sẽ duy trì xu hướng dao động. Lĩnh vực DeFi có thể được hưởng lợi từ kỳ vọng của nhà đầu tư về việc chính sách sẽ rõ ràng hơn sau tháng Hai. Mặc dù lĩnh vực AI có sự điều chỉnh ngắn hạn, nhưng tiềm năng phát triển dài hạn rất lớn. Nhìn chung, thị trường có thể sẽ đón nhận cơ hội khi chính sách dần được làm rõ.