軍工は今週がダンプ期で、93にどんどん近づいている、魚尾相場は刺が多い。

このくそったれのインテル、インテルの株主たち、お前たちが儲かるのは当然だ、大声で話せるようになった、出所した……

毎回小Linが話す動画は必ず見ていて、もう電子ザワイになっています。
見るたびに私は思う、私もミクロレベルの小Linを作りたいと、実際にいくつかのエピソードを試したこともある。
正直に言うと、挑戦の難易度は非常に高いです。内容の言語がスクリプト化されていて、撮影スタイルなどもあります。また、自分があまりにも怠けているという理由もあります。
理解している仲間がいれば教えてほしいのですが、小linチームのレベルに対して、編集、デザイン、撮影といった基本的なチームメンバーの市場価格は毎月いくらですか？

上海総合指数が10年ぶりの高値を更新し、A株の総時価総額が100兆元を突破し、歴史的な新高値となりました。
歌尔股份が再びストップ高になりましたが、今回の大Aの牛市が違うかどうかは気にしないでください。
牛市の行情を楽しむためには、まず場にいる必要があります。場にいない牛市はあなたに関係ありません。

今日見た2つのリサーチレポートの内容を共有します。最初のレポートは、アメリカの銀行の売り手調査からのものです。
1、現在の機関の現金ポジションは3.9%、市場は株をさらに追加し、ネットオーバーウェイトは14%に上昇しました。
2、Mag7のロングは現在最も混雑した取引であり、市場のコンセンサスは米国株の評価が非常に高いということですが、誰も退場したがらない。
3、ゴールドとビットコインは低配分の状態にある
4、マーケットの一般的な合意では、次期連邦準備制度理事会の議長は大規模なQEを行うだろう。
第二のレポートはモルガン・スタンレーからのもので、主な見解は、次の巨大な機会はロボット分野から来ると考えられているということです。
その核心的な見解は、1台の人型ロボットが5ドル/時間のコストで2人の人間（25ドル/時間）の仕事を完了することです。その単機の正味現在価値（NPV）は約20万ドルです。
ロボット形態の車が、共有移動のマイルコストを0.20ドル/マイル未満に押し下げ、有人運転の配車サービスの約10分の1に相当する。
人型ロボットの発展はデータセンターなしには成り立たず、データセンターはエネルギーなしには成り立たない。電気がなければ、ロボット、ロボタクシー、そしてデータセンターはすべてPPTに過ぎない。
したがって、次の段階の主要な投資ロジックは次のとおりです：算力—モデルの適用

今週の木曜日、バフェットは13-F報告書を公開する予定で、この報告書には50億ドルの神秘的な保有が含まれています。
バークシャーの財務報告によると、今年の上半期において、商業および産業分野の株式保有が2四半期連続で増加し、総投資額は累計で約500億ドルに達した。
バフェットはここ数年、アメリカの製造業の産業回復に期待を寄せており、市場もバークシャーが産業株のリーダーに賭けていると考えています。一般的に、開示後には株価が大幅に上昇することがあります。
私の個人的な判断では、大方も工業製造のリーダーだと思います。さっきグループでAMATかHONに賭けると言っていましたが、正しいかどうかわかりません……

インテルのCEOウーは月曜日にホワイトハウスに向かいます。私はすでにトランプの投稿を予約しました。
「リップ・ブー・タンは良い人で、彼の背景と経歴に感銘を受けました。」
しかし、私は彼にいくつかのアドバイスをしました。ご存知の通り、私は困難な状況にある企業の管理に成功した経験があります。
心配しないでください、私はLip-Bu Tanにインテルを救う方法を教えました。世界最高のチップはアメリカの工場で生産されます。

インテルのCEO、ウー氏は月曜日にホワイトハウスに行く予定で、私はトランプに投稿を予約しました。
「リップ・ブ・タンは良い人です。彼の背景と履歴には感銘を受けました。」
しかし、私は彼にいくつかのアドバイスをしました。ご存知の通り、私は困難な状況にある企業を管理する成功経験があります。
心配しないでください。私はLip-Bu Tanにインテルを救う方法を教えました。世界最高のチップはアメリカの工場で生産されます。”

昨晩のアップルは非常に強いパフォーマンスを見せ、取引中に5ポイント上昇し、取引後にさらに2.82%上昇しました。つまり、1日でほぼ8ポイント上昇したことになります。
ニュースの面では、アップルがアメリカに1000億ドルを投資する予定で、トランプがインドに追加で25％の関税を課すが、アップルは免除されたようだ。クックはトランプと良好な関係を築く方法を学んだようだ。
アップルは今回の関税の影響で大きな圧力を受けていましたが、現在は関税の影響が一時的に解消されました。今後アップルがどのような動きを見せるかは、アップルのAIの進展にかかっています。
スイス銀行の最新のリサーチレポートでは、アップルが関税を完全に免除されると述べており、9月のEPSは1.72ドルから1.78ドルに微増することが予想されています（+3.5%）。年間EPSは7.52ドルから7.75ドルに増加し、目標株価は220ドルです。
しかし、市場の感情を考慮すると、アメリカの七大企業の中で、アップルを除いて市場は一定のプレミアムスペースを与えることを望んでいると思います。アップルのAIプロセスであるSiri機能について、市場の期待は開発の進捗が遅いというもので、これらはすべて予測管理可能なものです。
アップルは基本的な面で重大なネガティブ要因がない中で、関税を解決し、市場の感情（補填上昇）とAIの進展が毎回期待を超える中（8

昨晩、アップルは非常に強いパフォーマンスを見せ、取引中に5ポイント上昇し、取引後に2.82%上昇しました。つまり、一日でほぼ8ポイント上昇したことになります。
ニュースの面では、アップルがアメリカに1000億円を投資することになり、トランプはインドに追加で25%の関税を課すが、アップルは免除されたようだ。クックはトランプと良好な関係を築く方法を学んだようだ。
アップルは今回の関税の影響で非常に圧迫されていますが、現在は関税の影響が一時的に消えました。今後、アップルが相場を動かせるかどうかは、アップルのAIの進捗にかかっています。
スイス銀行の最新のリサーチレポートによると、アップルは関税を完全に免除される見込みで、9月のEPSは1.72ドルから1.78ドル（+3.5%）に微増し、年間EPSは7.52ドルから7.75ドルに増加する見込みです。目標株価は220ドルです。
しかし、私は市場の感情を考慮すると、米国株の七大巨頭の中で、アップルを除いて市場は一定のプレミアムスペースを与えることを望んでいると思います。アップルのAIプロセスであるSiri機能について、市場は開発の進捗が遅いと予想しており、これらは完全に予想管理可能なものです。
私個人の意見では、アップルは基本的な面で重大なネガティブ要因がない場合、関税を解決し、市場の感情（補填上昇）とAIの進展が毎回予想を上回る中で（8月5日

中国本土の経済データを見てみると、GDPデフレーターは8四半期連続でマイナスであり、実際に経済のデフレはすでに3年間続いています。
一般の人にとって、デフレーションの最も直感的な感覚は、給与が上がらず、仕事を見つけるのが難しく、住宅価格がずっと下がり、消費財がとても安く売られているということです。ですから、皆さんは今の中国の全体的な経済環境が実際には3年間連続してデフレーションであるということをしっかりと理解する必要があります。
高層にとって、この3年間のデフレを逆転させるためにどのような経済政策を打ち出すかは明らかであり、大規模にインフレを促進し、インフレを創出し、社会にお金が流通することで消費を生み出し、価格を押し上げ、CPIを高めることが必要である。
金融政策は非常にシンプルになりました。準備金の引き下げや金利の引き下げといった通常の金融政策が効果を示さない場合、次のステップとして政策金利をゼロまたは負の値に引き下げ、大規模な量的緩和を行うことになります。
しかし、中央銀行の態度は非常に興味深いものでした。第一四半期の金融政策報告書では、中央銀行の明確な見解は、緩和政策がデフレーションを引き起こすというものであり、現在の金融伝導政策は失効していると考えています。
ストレートに言うと、通貨の供給が増えたが、そのお金はまったく底辺の消費者の手には渡らず、印刷されたお金はすべて銀行

本日発表された非農業部門雇用者数は、雇用者数が9カ月ぶりの低水準に上昇するなど、実にサプライズでした
再度5月と6月のデータを修正し、ほぼ0に近いレベルまで下方修正されるのは、5月と6月のデータが虚偽であることを認めるのと何が違うのか？
データが出た後、ドルは瞬時に急落し、金は大幅に上昇しました。以前に低価格で金を買った友人たちは、今や上昇を楽しむ過程にいます。
このデータが本当であれば、労働市場が急激に悪化していることを示しており、年内に2回の利下げは確実であり、9月に50bpの利下げの可能性も排除できません。
もしこのような状況で、確かに「証明」されるなら、米国連邦準備制度の今回の利下げは非常に遅れているということで、今後は利下げが非常に急速に進むことを意味します。
これは明らかに良いことではなく、米国株式市場は迅速かつ激しい変動を迎えることを意味します。現在の市場はこの状況に反応しており、追いかけて買うべきではありません、追いかけて買うべきではありません、市場が再び消化するのを待ちましょう。
川普がこのデータと劇的なストーリーを見た後、どんなコメントをするのか分からない。

A株の午前のパフォーマンスは良好でしたが、午後に突然の急落がありましたが、実際には特に不利な情報は出ていませんでした。
非要找个原因就是経済会議が期待外れだった。会議の通稿を見ると、確かに刺激的な政策は出ていない。
中米貿易交渉の関税は90日間の延長で終わるようで、昨晩の米国株式から、今日のA株や香港株式まで、どうやら慎重な様子です。
今日から、株式市場はスーパー72時間に突入し、連続3日間にわたって重要なデータとイベントがあります。
マクロデータにはADP雇用データ、第2四半期GDPデータ、連邦準備制度の7月の金利決定会議の決定、コアPCEデータ、金曜日の非農業データが含まれています。
決算に関しては、今晩アメリカ株の取引終了後に、マイクロソフトとMETAが決算を発表し、明晩の取引終了後にアップルとアマゾンが決算を発表します。
一方で、8月1日の関税期限が近づく中、関税の交渉も市場の感情に一定の影響を与えています。重要な大国の中にはインドもありますが、インドの姿勢はそんなに硬いのでしょうか？
インドはアメリカと接触して交渉した最初の国ですが、今もなお合意に至らないのは確かにインドを再評価させるべきです。

アメリカ財務省は月曜日、2025年第3四半期の純借入額が1.007兆ドルであると発表しました。これは4月の予測値の2倍です。
現在、アメリカ財務省は国庫の補充資金として長期債ではなく、短期債を大量に発行しています。トランプも言っています：私がやりたいのは非常に短期の債券を発行することです。
あなたたちは何の信号を嗅ぎ取ったのですか？

現在、アメリカ財務省は国庫補充資金として長期債券ではなく短期債券を大量に発行しています。
川普も次のように述べています：私がやりたいのは非常に短期の債券を発行することです
あなたたちは何の信号を嗅ぎ取ったのですか？

動画を作りたいと思っています。最近、共有したい気持ちがますます強くなっています。
さらには、皆さんのお好きなブロガーを招待することもできます。
さあ、教えてください、あなたたちが私に何の話題を話してほしいのか最も聞きたいことは何ですか？

来週の市場は重要なマクロイベントの影響を受けるでしょう、
7月28日と29日の米中経済貿易協議、欧州連合(EU)と米国間の貿易交渉
7月31日の米連邦準備制度理事会(FRB)の金利決定、8月1日の相互関税期限合意、7月の非農業部門雇用者数データ
米国株式市場は来週、重要な決算発表と今年最大のIPOを迎えます。7月30日にマイクロソフトとMetaの決算、7月31日にアップルとアマゾンの決算が発表され、同じ日に米国株式市場は今年最大のIPOである、評価額165億ドルのFigmaを迎えます。
Figmaは今回のIPOで価格制限付きの申請を選択しました。これはちょっと面白いですね。28から30ドルで試してみる価値がありますが、それ以上は必要ありません。
先週の米国株の決算報告から見ると、業績が良いからといって必ずしも株価が上がるわけではなく、業績が悪い場合は確実に株価が下がる。主な理由は、市場の位置が非常に高く、資金に動力がなく、したがって現在の決算業績に賭けるのはかなり危険である。
金曜日の商品先物市場が突然のフラッシュクラッシュを起こし、最初の波の相場が調整トレンドに入ったことを意味します。先物市場は株式市場よりも期待に対する反応が速いことがよくあります。
しかし来週、市場が調整した場合でも、恐れる必要はありません。牛市の各調整がもたらす機会を大切にし、進んでその瞬間を大切にしましょう